Sign in

Ros

@stukadfot.bsky.social
105 followers 132 following 151 posts

Börs & Bärs

PostsRepliesMedia
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
Disclaimer: inte mina största innehav men andra cases som inte snackas så mycket om.
000
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
#AOJ har haft ett investeringstungt 2025, med prispress från sina kunder. Den allt större delen B2C kommer långsiktigt leda till högre marginaler. En reverse to mean för basketsize och projektmarginaler kommer också att stärka deras marginaler.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
--> Inför Q4 möter man ett starkt kvartal, så det får man hålla utkik på i sina estimat. Säsongsvariationer är också något förflyttade vilket kan påverka kvartalsdynamiken.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
#Nilörn har spännande har ett spännande 2027 framför sig. Deras nya fabrik öppnar upp för produktion, EU-direktiv för produktpass kommer att implementeras för textilbranschen. EU-direktivet kommer att öka investeringstakten för Nilörns kunder redan under 2026. -->
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
--> Även om IM inte lyckas med sin turnaround under 2026 och commerce inte växer kommer koncernen ändå visa en EBIT om dryga 45 MSEK, vilket resulterar i en EV/EBIT ish 9.5 på ett misslyckat år. Därmed blir nedsidan begränsad.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
#Avensia handlas till låga multiplar och det krävs inte så mycket för att man ska räkna hem caset. Turnarounden i IM tar längre tid än väntat men åtgärder fortsätts att rullas ut. Med ett möjligt mer investeringsglatt 2026 borde commerce delen kunna växa -->
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
Tre case jag kommer att följa noggrant under 2026 -->
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/12/2025
Med två handelsdagar kvar på året har portföljen presterat 42%. Mycket tack vare Nelly och Homemaid. Men året har inte varit plumpfritt. Årets plumpar i absoluta tal 1. #Green Landscaping 2. #Avensia 3. #Devport
140
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/12/2025
mfn.se/a/avensia/av... -14% 34.4(40.1) MSEK 20(20) arbetsdagar Undra hur mycket som är hänförligt till IM och hur mycket commerce tappar. Under Q3 så hade man inte löst problematiken kring IM, så jag tror mestadels av tappet är därifrån. #Avensia
mfn.se
Avensias preliminära nettoomsättning i november 2025 uppgick till...
Avensias nettoomsättning för november 2025 uppgick till 34,4 MSEK (40,1 motsvarande period föregående år), en minskning om 14 % jämfört med föregående år. Antalet arbetsdagar under månad...
000
Ros @stukadfot.bsky.social · 07/11/2025
Kvartalet var sämre än jag hade väntat mig, särskilt på rörelsemarginalen. Jag trodde att de lägre råmaterialrpiserna skulle gynna EBIT mer, men volymnedgången är väl för stor i kvartalet så att ingen förbättring syns.
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 07/11/2025
Tillsammans påverkar 1. 2. och 3. omsättningen negativt, vilket förmodligen förklarar dagens rapportreaktion.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 07/11/2025
Alltså hade man dryga 3 veckors missad omsättning i Q2 2024. Om man drar ut 135 MSEK till hela Q2, så skulle omsättningen landa på 168 MSEK. Vilket skulle innebära att Nudec tappade drygt 20% i Q2. Så att Nudec tappar 34% i Q3 borde inte vara en total förvåning.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 07/11/2025
Ompositionering av Nudec har pågått ett tag, men har varit svårt att bedöma eftersom Nudec inte tidigare har haft ett helt jämförelse kvartal. Under Q2 omsatte Nudec runt 138 MSEK jmf med förra året som låg på 135 MSEK, men de tillträde 23 april det kvartal.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 07/11/2025
Arla plast faller handlöst 20% idag, så vad har hänt? Jag skulle vilja påstå att det är tre saker som påverkar kvartalet negativt. 1. Ompositionering av Nudec 2. Allmän marknadsnedgång 3. Lägre råmaterialpriser --> #Finanstwitter #ARPL
190
Ros @stukadfot.bsky.social · 03/11/2025
Green Landscaping investerar i Marco Schulz Forst- & Landschaftsbau GmbH. Det här är det jag hittade med en snabb sökning: www.northdata.de/Forst-%20und... Alltså en vinstmarginal på 10% #Finanstiwtter #GREEN
150
Ros @stukadfot.bsky.social · 31/10/2025
Hittade den här informationen från rekvizitai.vz.lt/en/company/e... Enligt den så hade de en EBT på 17% 2024, så enligt den torde rörelsemarginalen vara något högre.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 30/10/2025
Mitt svar på brdr A&O J rapportreaktion "We are not a quarterly driven company." - Per Toelstang #Finanstwitter #AOJ
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 29/10/2025
God tillväxt från Brdr A&O J. Svagare EBIT än vad jag hade förväntat mig, däremot så kvarstår guidance typ vilket pekar mot en stark marginal under Q4. Högre opex sänker EBIT. Opex pga av kostnads- och löneinflation, personalstyrkan ökar påtagligt. #Finanstwitter
040
Ros @stukadfot.bsky.social · 29/10/2025
Jag håller med. Med tanke på det omförhandlade låneavtalet, den kassan bolaget besitter och hur de kommunicerar i Q3:an så borde ett förvärv komma. Annars tycker jag att man borde kommunicera på ett annat sätt.
020
Ros @stukadfot.bsky.social · 28/10/2025
Ja i grunden är det nog så, men 15 miljoner är relativt lite. Jag tänker att det primärt är en signal mot marknaden, men framför allt för de säljande bolagen till Green.
120
Ros @stukadfot.bsky.social · 28/10/2025
Aktieåterköpet i Green landscaping känns mer som ett signalvärde än att man faktiskt vill återköpa aktier. Spänd skuldsättning samtidigt som man vill gör något förvärv till. #Finanstwitter #Green
260
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/10/2025
Vad ser du för varningsflaggor i rapporten?
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/10/2025
Däremot tycker jag att man behöver vara mer långsiktig än bara inför Q4. Svenska konsumenten har börjat må bättre och om det fortsätter så kommer också tillväxt. Den norska konsumenten tänker jag laggar något efter den svenska.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/10/2025
Men det fanns inget roande kring IM. Jag hade förväntningar på att de skulle nå nollresultat. Men det kanske dröjer något kvartal. Inför Q4 tycker jag man får räkna uppsidan med ett nollresultat för IM och ett utfall som är likt denna Q3:a.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/10/2025
Det positiva i rapporten som jag ser är att Commerce marginal är stabil och att de ändå växer i en pressad marknad. Andra konsulter har pratat om en svag e-handel(för konsulter). Och när är tillväxt inom branschen återkommer borde Commerce växa med en hög marginal. Möjligtvis >15%.
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 25/10/2025
Rättelse: det ska stå cyberattack i Q3 2024 förstås
000
Ros @stukadfot.bsky.social · 24/10/2025
Mycket starkt kvartal från Nilörn 11% tillväxt - 18% justerat för valuta EBIT 11.4(7.3)% Utsuddade säsongsvariationer påverkar positivt samtidigt som man hade en cyberattack i Q4 2024. Jag gillar att man förtydligar investeringen i Bangladesh #Finanstwitter #Nilörn
2141
Ros @stukadfot.bsky.social · 24/10/2025
mfn.se/a/avensia/av... Gillar det här
mfn.se
Avensia inleder månadsvis omsättningsrapportering
Från och med november 2025 tar Avensia ett steg i ambitionen att stärka öppenheten och bygga långsiktigt förtroende. Bolaget kommer att publicera sina månadsvisa och kvartalsvisa omsättnings...
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 24/10/2025
Hade förväntningar om att IM skulle ha ett nollresultat men så blev det inte. Commerce fortsätter att visa styrka. Rapporten är okej men hade förväntat mig mer. #Finanstwitter #Avensia
210
Ros @stukadfot.bsky.social · 24/10/2025
😅Tror inte rapporten räcker
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 23/10/2025
Räntekostnaderna kommer vara mindre under Q4, vilket kommer att gynna sista raden ganska mycket tror jag. Om man hade en ränta på 7% innan borde man kunna få ned det till 6% eller mindre. Det blir rätt många miljoner.
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 23/10/2025
Green Landscaping faller ganska tungt på dagens rapport. En nedskrivning i Norge på 21 MSEK och marginalåterhämtningen i Sverige kommer att synas först 2026. Q4 är fortfarande ett lätt jmf kvartal men det är först under 2026 som marginalerna kommer att få ett uppsving.
200
Ros @stukadfot.bsky.social · 21/10/2025
Organiskt ökar segmentet Skandinavien med 6%, där närmare bestämt Sverige står för tillväxten. " ... the ROT-avdrag, and a lower interest rate has had and is having a positive impact on households overall." - Fredrik Meuller #Finanstwitter #visomälskarROTeffekten
020
Ros @stukadfot.bsky.social · 19/10/2025
Ja tänker liknande. Sen kommer Cotton förvärvet att sänka lönsamheten i Q3:an. Tror inte reaktionen kommer vara super positiv
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 19/10/2025
Green Landscaping släpper sin Q3 nästa vecka. Efter ett svagt H1 med mild vinter och tuffa jämförelse kvartal, går man nu in i en period med lättare jämförelser och en normaliserad säsong. Förutsättningarna för en vändning finns och aktien är nedtryckt. #Finanstwitter #GREEN
050
Ros @stukadfot.bsky.social · 16/10/2025
Arla Plast förvärvar finska Aikolon: mfn.se/cis/a/arla-p... Rätt steg att ta, men ökar risken i caset. Nudec turn-arounden är ju ännu inte slutförd. Bilderna tagna från www.asiakastieto.fi/yritykset/fi... #Finanstwitter #ARPL
050
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
Tillägg - Pontus Lindvall sitter i styrelsen - Byggmästaren är storägare
000
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
De har nyligen suttit upp offentliga finansiella mål om 6% EBITA. För helåret 2025 tror jag de kan uppnå en EBITA om 2.0% så de har en lång väg att gå för att nå dit. Men arbetet är igång och jag följer bolaget med spänning.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
Han har skiftat fokus från förvärv till synergieffekter och erfarenhetsutbyten. Mycket av det han säger tycker jag rimmar fint. ->
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
Under Infreas tid på börsen har de haft svårt med lönsamheten. Sedan Martin Reihnoldsson tillträdde som VD har det varit en del operationella förändringar - bland annat avyttringar, avvecklingar och operationella strukturåtgärder. ->
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
Infrea består av 15 dotterbolag som är verksamma inom - Mark & Anläggning - Beläggning(asfaltering) - Vatten & Avlopp Koncernen omsätter 2219 MSEK med 0.91% i EBIT R12. ->
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 12/10/2025
Underhållsskulden i Sverige är omfattande och växer. Nyligen tog Trafikverket fram en nationell plan för 2026-2037 där investeringarna ska öka med 27%. En liten spelare kan knycka åt sig en del av den mycket stora kakan är Infrea -> #Finanstwitter #Infrea
130
Ros @stukadfot.bsky.social · 11/10/2025
Svedbergs gruppen kommer förmodligen påverkas, men den svenska delen är relativt liten och därmed blir också hävstången för koncernen relativt liten. Vilka andra bolag tror ni kan gynnas?
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 11/10/2025
Veteranpoolen kan vi se via deras produktionstimmar har gynnats av ROT-avdraget. RUT-avdraget växte med 6.2% i Q3 medan antalet produktionstimmar växte med 13.6%.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 11/10/2025
ROT-avdraget växer explosionsartat! Sammantaget Q2 +56% Q3 +76% Vilka bolag gynnas av det tillfälligt höjda ROT-avdraget? #Finanstwitter
240
Ros @stukadfot.bsky.social · 10/10/2025
mfn.se/cis/a/vetera... 20.6% tillväxt i produktionstimmar! vilket gör att Q3 ökar med 13.5% RUT växte med 10.5% i september så det är nog ROT som drar upp resultatet #Finanstwitter #Veteranpoolen
mfn.se
Veteranpoolen AB: Produktionsdata för september 2025
Veteranpoolen AB producerade ca 140 500 timmar under september 2025 att jämföras med ca 116 500 timmar under september 2024. Producerade timmar avser utförda och debiterbara uppdrag under perioden.
010
Ros @stukadfot.bsky.social · 04/10/2025
8# Att hålla utkik på - Western Power - kommer en utökad order? - Utrullningen hos Ellevio slutförs - Nya marknader - potentiella ordrar utanför elnätsbolagen - Nya valideringsprojekt - LTE-uppgraderingar
020
Ros @stukadfot.bsky.social · 04/10/2025
följa samma fotspår som Ellevio. Och att på längre sikt ska både Ellevio och Western Power resorna visa vägen för andra elnätsbolag. Men risken är att den utvecklingen kan bli utdragen och ta lång tid.
100
Ros @stukadfot.bsky.social · 04/10/2025
7# Slutsats Gomero verkar inom en intressant marknad med stor potential, men arbetet med SIPP har tagit väldigt lång tid. Caset hänger på att Western Power ska utöka sin beställning och
110
Ros @stukadfot.bsky.social · 04/10/2025
6# Finansiella mål - 15% tillväxt - 15% EBITDA - 2x N/EBITDA
100